Äther (ETH) wird einem kritischen $820 Millionen monatliche Optionen verfallen am Freitag, August. 27. Das wird das erste Mal sein $3,000 und höhere Optionen haben eine echte Kampfchance, obwohl die Bullen eine gute Gelegenheit verpasst zu haben scheinen, den Verfall zu dominieren, weil sie bezüglich des Preispotenzials von Ether zu optimistisch waren.

Es ist unklar warum $140 Millionen der neutralen bis bullischen Call-Optionen wurden zwischen $3,800 und $8,000, aber diese Instrumente werden wahrscheinlich wertlos, wenn das monatliche Verfallsdatum näher rückt.

Wettbewerb und der Erfolg interoperabilitätsorientierter Protokolle wirken sich auf den Ether-Preis aus

Das Ethereum-Netzwerk hat aufgrund seines eigenen Erfolgs zu kämpfen, was immer wieder zu Netzüberlastungen und Transaktionsgebühren von bis zu $20 und höher. Außerdem, Der Anstieg nicht fungibler Token und dezentraler Finanzen belastete das Netzwerk weiter.

Vielleicht ging ein Teil des Zuflusses, der den Ether-Preis nach oben treiben sollte, an seine Konkurrenten, die kürzlich herausragende Leistungen gezeigt haben. Zum Beispiel, Cardano (ES GIBT) überflutet 100% Quartal bis heute, da Investoren erwarten, dass ihre lang erwarteten Smart Contracts am September auf den Markt kommen. 12.

Solana (SOL), ein weiterer Smart Contract-Anwärter, ein Drittel der Zuflüsse in Krypto-Anlageprodukte in der letzten Woche erfasst, laut CoinShares „Digital Asset Fund Flows Weekly“.

zuletzt, Layer-2-Skalierungslösungen wie Polygon (MATIC) auch gesehen 150% Gewinne, nachdem er DeFi-Projekte erfolgreich in seinen Interoperabilitätspool aufgenommen und eine dezentralisierte autonome Organisation gestartet hat (DAO) Projekte auf den Software Development Kits zu skalieren.

Ether-Optionen aggregieren Open Interest für August. 27. Quelle: Bybt.com

Beachten Sie, wie die $3,000 Level dominiert den Ablauf am Freitag mit 30,900 ETH-Optionsverträge, a $100 Millionen Open Interest.

Die anfängliche Call-to-Put-Analyse zeigt eine leichte Prävalenz der neutralen bis bullischen Call-Instrumente, mit 13% größeres offenes Interesse. jedoch, Bären scheinen überrascht worden zu sein, weil 83% ihrer Wetten wurden platziert bei $2,900 oder niedriger.

Erfolgreich sein, Bären müssen den Ether-Preis unterdrücken und halten $2,900

Fast die Hälfte der neutralen bis bullischen Call-Optionen haben Verfallskurse auf $3,500 oder höher. Diese Instrumente werden wertlos, wenn Ether am Freitag unter diesem Preis gehandelt wird. Der Optionsverfall erfolgt um 8:00 bin UTC, Händler könnten daher kurz vor dem Ereignis mit einer gewissen Preisvolatilität rechnen.

Im Folgenden sind die drei wahrscheinlichsten Szenarien, die wahrscheinlich eintreten werden, und deren geschätztes Bruttoergebnis aufgeführt. Denken Sie daran, dass einige Anleger komplexere Strategien handeln könnten, einschließlich marktneutraler, die Calls und Protective Puts verwenden. Folglich, diese Einschätzung ist etwas rudimentär.

Die vereinfachte Analyse wiegt den Anruf (Kaufen) Optionen gegen den Put (verkaufen) Optionen auf jeder Strike-Stufe verfügbar. Damit, zum Beispiel, wenn der Ablauf von Ether um eintritt $3,050, jede neutrale bis bullische Call-Option oben $3,000 wird wertlos.

  • Unten $2,900: 36,360 Anrufe vs. 32,700 setzt. Das Nettoergebnis ist nahezu ausgeglichen.
  • Zwischen $2,900 und $3,000: 36,770 Anrufe vs. 20,320 setzt. Das Nettoergebnis begünstigt die neutralen bis bullischen Instrumente um $48 Million.
  • Zwischen $3,000 und $3,200: 55,660 Anrufe vs. 8,320 setzt. Das Nettoergebnis begünstigt die neutralen bis bullischen Instrumente um $147 Million.
  • Über $3,200: 62,260 Anrufe vs. 1,490 setzt. Das Nettoergebnis begünstigt die neutralen bis bullischen Instrumente um $197 Million.

Bären werden versuchen, den Schaden zu minimieren, und zum Glück für sie, der Honeypot für eine günstige Preisbewegung sieht nicht nach einem nennenswerten Aufwand der Bullen aus.

Was die übermäßig optimistischen Optionshändler angeht?, sie sollten ihre Strategie für das Auslaufen im September besser überdenken. Das Ethereum-Netzwerk scheint sein eigener größter Feind zu sein, da die zunehmende Akzeptanz den Anstieg der dezentralen Finanzanwendungen der Wettbewerber angeheizt hat.

Die hier geäußerten Ansichten und Meinungen sind ausschließlich die der Autor und spiegeln nicht unbedingt die Ansichten von Cointelegraph wider. Jeder Investitions- und Handelsschritt ist mit Risiken verbunden. Sie sollten Ihre eigenen Untersuchungen durchführen, wenn Sie eine Entscheidung treffen.