CointelegraphMarketの週刊ニュースレターへようこそ. 今週は、市場サイクルの理解を広げ、より大きな市場構造で定期的に発生するマイクロサイクルを利用するためのより良い装備を読者に提供するために、暗号通貨の状況全体で新興セクターの傾向を特定します.

暗号通貨セクターは、不安定で動きが速いという定評があります, そしてこれらの特徴はビットコインの価格の急激な下落として5月に完全に表示されました (BTC) から $60,000 に $33,000 大量の脱出につながり、それが一掃されました $1.2 時価総額からの価値の兆.

エコシステム全体の多くが、インフルエンサーからの否定的なツイートや、イーロンマスクのような強力な人物、または中国政府がビットコインを禁止したというさらに別の発表などの不況を非難しています。, より経験豊富なトレーダーやアナリストは、売り切り前の数週間、大幅な引き戻しの可能性について警告していました.

の価格の急激な上昇 2021 泡のような行動の古典的な兆候のいくつかを示した, 買われ過ぎの警報ベルが鳴り、Uberの運転手と食料品店の店員は次の大きな動きがどうなるかについて意見を述べるためにパンチとして喜んでいました.

とは言うものの, 今は、市場サイクルのさまざまな段階を見直して、市場がこれまでに何を経験したか、そして今後数か月および数年で何が予想されるかをよりよく理解するのに役立つ良い時期のようです。.

市場サイクルの4つのフェーズ

市場サイクルの4つの基本フェーズ, すべてのトレーダーが基本的な理解を持っている必要があります, 蓄積フェーズです, マークアップフェーズ, 配布フェーズとマークダウンフェーズ.

市場サイクルのフェーズ. ソース: Investopedia

蓄積フェーズは、市場が底を打った後に行われ、大幅な価格変動の前に、イノベーターとアーリーアダプターが長期的な可能性のために資産を購入することを特徴としています。.

このフェーズは、12月頃から始まる暗号通貨市場で見られました 2018 BTCの価格が下落したとき $3,500 そして10月までずっと伸びました 2020 その価格が有意義に上昇し始めたとき $12,000.

BTC /USD1日足チャート. ソース: ビットスタンプ

マークアップフェーズは12月に本格的にヒートアップし始めた 2020 そして1月に延長 2021 BTCおよび分散型ファイナンスとして (DeFi) セクターは世界的な注目を集めていました, 時価総額は上に上昇します $2.5 配布フェーズが開始された5月の兆.

総暗号通貨時価総額. ソース: CoinMarketCap

配布フェーズ中, 売り手が支配し始め、以前は強気だったセンチメントがまちまち, 価格が取引範囲に固定されることにつながる. 市場が方向を逆転すると、フェーズは終了します.

この時期に見られた典型的なチャートパターンのいくつか, Investopediaによって概説されているように, よく知られている頭と肩のパターンと一緒にダブルとトリプルのトップです, これは、BTCによって提示され、この最新の売却に先立ってテクニカルアナリストによって見られた警告サインでした。.

2017-2018年の強気相場と同様, BTCの価格が史上最高値を更新 (ATH) その後、下降傾向になり始めました, その結果、ファンドはビットコインからアルトコイン市場にローテーションしました, 時価総額を過去最高にさらに押し上げる $2.53 5月の兆 12.

鋭い暗号トレーダーのために, このパターンは、値下げフェーズが近づいており、BTCが変動するので利益を得るのが賢明であることを示しています。 $40,000 そして $60,000 そして、次のボトムの間に割引で売り切れを乗り越えてトークンをすくう準備として、アルトコインは史上最高値に急上昇しました.

蓄積フェーズでの資金の展開

市場は大幅な後退を経験し、最低料金を探し続けています。, 価格変動を監視する重要な時期です, 実行可能なプロジェクトへの良いエントリーポイントを探すことを視野に入れて.

おそらく、典型的な市場サイクルの詳細を示す最もよく知られているグラフィックはウォール街です。. チートシートの「市場サイクルの心理学」。このパターンはすべてのタイプの市場に登場しています, 株式や商品から暗号通貨や不動産まで.

市場サイクルのフェーズ. ソース: ウォールストリート. カンニングペーパー

ビットコインのチャートを見る, 後半に始まった同様の価格パターンを見ることができます 2020 11月から始まる可能性のある「不信」フェーズ. 1月の初期の上昇は、上のチャートの「希望」フェーズと外観が似ており、4月には過去最高の陶酔感に数か月の上昇が続きました。.

BTC / USDT4時間足チャート. ソース: TradingView

その後、価格は $64,000 に $47,000 自己満足が始まり始めたため、53,000ドルから60,000ドルの範囲に戻る前に. 5月の売り切りは不安を乗り越えて市場を駆り立てた, 拒否, パニックと降伏の段階, マスクのツイートに対するエコシステムの反応, 市場に下向きの圧力をかける他の力に加えて, コミュニティ内でかなりの怒りを引き起こした.

ここで、大幅に低いポートフォリオ価値の低下に対処し、市場が底を打ったかどうかを判断しようとするという課題が発生します。, 資金を再配置するのに良い時期であることを示す, または、できる最善のことは、彼らの手に座って、さらなる発展を待つことである場合.

この時期の主要な価格上昇は、多くの場合、不信感を持って吸盤の上昇と見なされます。, サイクルが完了しました, そして私たちは最初に戻ってきました.

そう, これは、今がお気に入りのプロジェクトのトークンを蓄積する良い機会であることを意味しますか?

残念ながら, その質問に対する保証された正しい答えはありません, そしてそれは各投資家が自分で決めることです. 以前は需要があったトークンが、わずか1か月前と比較して大幅に割引されました, これは、次のサイクルの上昇に備えて、ドルコスト平均法を長期的な上位の選択肢に戻す良い機会かもしれません。.

暗号通貨セクターサイクル

ここに示されている典型的なサイクルは、市場全体だけでなく、個々のトークンまたはトークンセクターにも適用できます。.

この良い例は、過去1年間の分散型ファイナンスの台頭です。, 暗号通貨市場を席巻した, Uniswapのような人気のある分散型取引所とAaveのような貸付プラットフォームの出現によって主導されました.

DeFiセクターの時価総額. ソース: CoinGecko

上のチャートに見られるように, DeFiセクターは全体として、エコシステム全体での人気と使用の増加と一致する独自の市場サイクルパターンを経験しました。.

同様のパターンは、非代替トークンの台頭でも見られました (NFT) に 2021, でもタイミングが違いました, セクターが一緒に動くという考えを強調し、暗号通貨に投資するためのセクターベースのアプローチの可能な利点を示唆します.

ENJ / USDT vs. CHZ / USDT vs. AXS / USDT vs. MANA / USDT. ソース: TradingView

これらの機会を活用するために, トレーダーは時々逆張りのアプローチを採用することを余儀なくされます. 蓄積段階はしばしば感情の低下によって特徴づけられます, しかし、売るのに最適な時期は、感情が最も高く、大多数のトレーダーが大きな富を期待してオールインしている流通段階です。.

現在の市場見通しについて, 最善の行動は、私たちがやってくる可能性のある「フラッシュ販売」を利用するために、ドライパウダーを傍観している間、様子見のアプローチを採用することである可能性があります. あなたが選ぶことができるものは何でも, 自分で調査を行い、リスク管理プロセスを実施することを忘れないでください, 暗号通貨市場の歴史的に不安定な性質は、すぐに衰える兆候を示さないため.

市場サイクルに関する詳細情報が必要?

ここに記載されている見解や意見は著者のものであり、必ずしもCointelegraph.comの見解を反映しているわけではありません。. すべての投資と取引の動きにはリスクが伴います, 決定を下すときはあなた自身の研究を行うべきです.