Tương lai của giao dịch tiền điện tử sẽ là chuỗi đa dạng

Bây giờ hầu như không thể phủ nhận rằng tài chính phi tập trung là “trường hợp sử dụng sát thủ” của blockchain. Tổng giá trị bị khóa trong DeFi đã tăng hơn 3,000% trong năm trước đến tháng Giêng 2021. Trên bảng xếp hạng DApp Radar, tám trong số hàng đầu 10 DApp trên Ethereum là DeFi. Uniswap nhận thấy nhiều người dùng hơn bất kỳ ứng dụng nào khác và được đặt ở mức trung bình $1 khối lượng giao dịch hàng tỷ mỗi ngày trong tháng Giêng.

Với những thách thức mà chúng tôi thấy với các sàn giao dịch tập trung, sự thúc đẩy về phía DeFi không có gì đáng ngạc nhiên. Các nền tảng tập trung cung cấp các cơ hội cho vay và đặt cược hạn chế, và những thứ tồn tại phụ thuộc vào việc người dùng đặt niềm tin vào sàn giao dịch. Họ cũng phải chịu sự chặn khu vực và kiểm duyệt thương mại, chịu thanh khoản manh mún do sự chênh lệch về sản phẩm cung cấp, và có một số công cụ hạn chế.

Bằng cách so sánh, Người dùng DeFi hiện có quyền truy cập vào một loạt các tùy chọn cho vay và đặt cược theo chuỗi. DeFi cũng có khả năng chống kiểm duyệt, với các ứng dụng có thể kết hợp mà nhiều người gọi là "Lego tiền bạc" và có khả năng gần như vô hạn cho các loại phương tiện tài chính khác nhau.

Tuy nhiên, Gót chân Achilles lớn nhất của DeFi là Ethereum. Càng nhiều ứng dụng chồng chất lên nền tảng, Ethereum càng bắt đầu thể hiện sự hao mòn của nó như một công nghệ lỗi thời cần được nâng cấp. Ethereum 2.0 cho thấy một số lời hứa, nhưng dòng thời gian rất xa, với khả năng mở rộng chỉ được mong đợi trong 2022 hoặc sau đó.

Có liên quan: Người dùng DeFi không nên chờ đợi một cách nhàn nhạt cho đến khi Eth2 đạt được bước tiến của nó

Trong luc đo, người dùng bị bỏ lại với thời gian xác nhận chậm và, quan trọng hơn, phí cắt cổ giới hạn sự tham gia của DeFi đối với những người chi tiêu lớn và cá voi. Trong tháng Một, phí giao dịch trung bình đã lên đến hơn $10. Khi các giao dịch DeFi dựa trên các tương tác hợp đồng thông minh phức tạp hơn hoặc người dùng tham gia vào các giao dịch đa giao thức, những chi phí này có thể trở nên cấm đối với nhiều người.

Mối quan tâm đến DeFi đa chuỗi ngày càng tăng

Một phần do các vấn đề của Ethereum, khả năng tương tác và nền tảng lớp thứ hai đã trở thành một lĩnh vực trọng tâm quan trọng đối với nhiều nhà phát triển nền tảng trong 2020, gần đây đã bắt đầu đơm hoa kết trái với một số ví dụ đáng chú ý.

Ví dụ, Sự mạo hiểm của Aave vào các mã thông báo không thể ăn được, Aavegotchi, gần đây đã quyết định chuyển sang Mạng Matic từ Ethereum, trích dẫn phí giao dịch cao như người lái xe. Cuối năm ngoái, Sam Bankman-Fried, người sáng lập sàn giao dịch tập trung FTX, đã chọn xây dựng dự án DeFi của mình, Huyết thanh, trên chuỗi khối Solana, sau sự ra mắt của nền tảng về cầu nối tương tác với chuỗi khối Ethereum. Ở những nơi khác, 1inch dựa trên Ethereum thông báo nó đang mở rộng sang Blockchain gần, cũng vận hành cầu nối riêng của mình kết nối với Ethereum.

Cơ sở lý luận rõ ràng. Các dự án DeFi muốn duy trì khả năng tương tác với Ethereum, và những nền tảng kết nối với hệ sinh thái Ethereum mang lại cơ hội đó. Nhưng cách tiếp cận này vẫn có một số hạn chế quan trọng. Cuối cùng, nó thúc đẩy một kịch bản trong đó nhiều blockchain được kết nối với Ethereum nhưng không kết nối với nhau. Nó không phải là một hệ sinh thái blockchain có thể tương tác thực sự.

Hơn nữa, nó sẽ luôn luôn thiếu khả năng tổng hợp vì mô hình cầu nối phụ thuộc vào hai nền tảng riêng biệt chạy blockchain của riêng chúng. Vẫn cần có một giao dịch cầu nối giữa bất kỳ hai giao dịch mã thông báo nào ở hai bên.

Omni-chain là tương lai bền vững duy nhất của DeFi

Hiện tại, chỉ có hai đối thủ có mạng chính trực tiếp - Cosmos và Polkadot. Polkadot cho thấy lời hứa đáng kể và đang thu hút sự phát triển đáng kể từ cộng đồng DeFi. Các dự án như Acala, Cân bằng và Akropolis có những mục tiêu đầy tham vọng là tạo ra các nền tảng DeFi đa chức năng dựa trên Polkadot.

Tuy nhiên, phương pháp tiếp cận Polkadot đối với khả năng tương tác giữa các parachains được kết nối với Chuỗi chuyển tiếp trung tâm của nó liên quan đến một công nghệ phức tạp về mặt kỹ thuật được gọi là nhắn tin liên chuỗi giữa các parachains. Mặc dù điều này mang lại tiềm năng lớn cho nhiều loại giao dịch, giao thức giao tiếp giữa các chuỗi khối đơn giản nhưng thanh lịch hơn được Cosmos sử dụng tập trung vào việc chuyển tài sản giữa các chuỗi. Nó cho phép bất kỳ chuỗi SDK Cosmos nào kết nối với bất kỳ chuỗi nào khác.

Vì lý do này, Cosmos tự cho mình là nền tảng lý tưởng cho các nhà phát triển DeFi. Chuỗi Cosmos SDK hiệu quả hơn 100 lần so với Ethereum về TPS và không gian khối. Hơn nữa, Mạng Cosmos đang đạt đến điểm uốn cho sự phát triển của nó, với một số ứng dụng đáng chú ý hiện đang hoạt động.

Các ứng dụng này bao gồm các thành phần DeFi thành công như DEX chuỗi chéo của Thorchain, CDP của Kava, nền tảng tiền tệ mã thông báo fiat của tiền điện tử, hoặc Terra’s $100 hàng triệu đồng stablecoin. Mỗi người đều sử dụng blockchain của riêng mình với mô hình tokenomics độc đáo của riêng họ hỗ trợ mã thông báo có vốn hóa thị trường từ 10 triệu đến 100 triệu đô la.

Mạng Cosmos cũng hỗ trợ các dự án không phải DeFi với các mô hình mã thông báo của riêng họ, chẳng hạn như mạng lưới bộ định tuyến internet của Althea hoặc sản phẩm chuỗi khối doanh nghiệp của Persistence.

Từ phát triển đến áp dụng đến thanh khoản

Khi giao dịch tăng lên giữa các mã thông báo Mạng Cosmos, nhu cầu thanh khoản sẽ tăng. Mạng Cosmos có thể hỗ trợ khối lượng hoạt động kinh tế lớn hơn theo cấp số nhân so với Ethereum trong khi thu hút cơ sở khách hàng rộng hơn với phí giao dịch thấp hơn. Điều này làm cho nó trở thành cơ sở tối ưu để xử lý một lượng lớn chuỗi, thương mại chuỗi chéo.

Cosmos có thể hỗ trợ DEX để hoán đổi tài sản, nhưng nó cũng có thể hỗ trợ các dẫn xuất như quần short, tương lai, tận dụng, hoán đổi vĩnh viễn, lãi suất mã hóa, nhóm thanh khoản, quản lý danh tính, tạo thị trường tự động và các khía cạnh cốt lõi khác của thị trường tập trung rất phức tạp.

Cuối cùng, các ngân hàng và các tổ chức tài chính khác đã có dấu hiệu sẵn sàng cho việc áp dụng blockchain, nhưng họ gần như chắc chắn sẽ không sử dụng Ethereum. Nhiều khả năng là họ sẽ áp dụng các giải pháp tùy chỉnh. Một nền tảng đa chuỗi có thể tương tác với nhiều loại mạng doanh nghiệp là, vì thế, cần phải có để chuẩn bị cho thời điểm có nhu cầu giao dịch các công cụ tài chính truyền thống với các tài sản kỹ thuật số phi tập trung.

2020 là năm DeFi củng cố vị trí của nó như trường hợp sử dụng sát thủ của blockchain, nhưng 2021 sẽ là năm mà khả năng tương tác bắt đầu trở thành tiêu chuẩn, chứ không phải là ngoại lệ.

Bài viết này không chứa lời khuyên hoặc khuyến nghị đầu tư. Mọi động thái đầu tư và giao dịch đều có rủi ro, và người đọc nên tự nghiên cứu khi đưa ra quyết định.

Quan điểm, những suy nghĩ và ý kiến ​​được bày tỏ ở đây là của riêng tác giả và không nhất thiết phản ánh hoặc đại diện cho quan điểm và ý kiến ​​của Cointelegraph.

Luke Kim, ban đầu từ Tokyo và Seoul, là người đồng sáng lập Berkeley Blockchain Xcelerator, một nhà đồng phát minh ra hai mô hình tài chính công dựa trên blockchain hợp tác với văn phòng thị trưởng Hoa Kỳ, và hiện đang tạo ra tương lai giao dịch với Sifchain.finance.

Hãy chặn quảng cáo! (Tại sao?)

Nguồn: Cointelegraph

Đang tải...